El temor a que Argentina convierta una reestructuración voluntaria de deuda en una operación obligatoria golpeó ayer a los bonos y acciones de la tercera economía latinoamericana que cayeron bruscamente, al tiempo que el riesgo país se disparó a su máximo en seis años.
El bono referencial de la deuda argentina, el Global con vencimiento en 2008 , perdía a las 2115 GMT 13,22 por ciento a 46,75 dólares; en tanto que el Global 2031 bajaba 6,47 por ciento a 45,12 puntos.
Estas caídas dispararon el riesgo país argentino en 167 puntos básicos a 2.005 unidades, medido en términos del índice EMBI+ de la banca de inversión J.P. Morgan, su valor más alto desde marzo de 1995.
"El mercado estaba esperando medidas para este fin de semana y como no aparecieron la reacción es negativa", dijo a Reuters Esteban González Carretto, analista de BBVA Banco Francés.
"El mercado ve más cerca un default (cesación de pagos de la deuda).Se teme una reestructuración no voluntaria de la deuda", agregó. El gobierno prepara un conjunto de medidas que incluiría una reestructuración de parte de la deuda en manos de inversores locales, una operación que se extendería más adelante a los títulos en manos de inversores extranjeros.
Desde el principio, el Ministerio de Economía aclaró que se trata de un canje voluntario de deuda cara por barata. Pero calificadoras de riesgo aseguraron que, de llevare a cabo, la operación podría ser considerada de todas maneras como una cesación de pagos porque podría generar pérdidas entre invesores.
El gobierno aún no ha definido cuándo se realiza cada año para cancelar los intereses que devenga su deuda pública nacional de 132.100 millones de dólares.
"Lo que concretamente se conoce hasta ahora sobre el canje no le cierra a los analistas externos (...) Los inversores temen que esto termine en una reestructuración no voluntaria de la deuda", dijo a Reuters Pedro luego de que se difundió la decisión del subsecretario de Financiamiento argentino, Julio Dreizzen, de renunciar a su cargo.
El diálogo con los gobernadores se cortó, cuando el ministro de Economía, Domingo Cavallo, dijo en conferencia de prensa que recortará unilateralmente esos fondos y culpó de la falta de crédito que sufre el país a la "mala administración" de algunos gobernadores. "La impaciencia por las nuevas medidas y el agravamiento del conflicto con los gobernadores ha subido aún más el temor de los mercados", dijo Rabasa.
El gobierno necesita ahorrar dinero para poder cumplir con su plan de eliminar el déficit fiscal, que ya incluyó un recorte de 13 por ciento en los salarios públicos y pensiones.
Pero si las provincias no dan el visto bueno, De la Rúa podría verse obligado a volver a reducir los salarios públicos y pensiones, afectando aún más el deteriorado consumo.
Renuncia subsecretario de financiamiento argentino Julio Dreizzen El subsecretario de Financiamiento argentino, Julio Dreizzen, renunció a su cargo ayer, en momentos en que el gobierno negocia con bancos y fondos de pensiones locales una operación para canjear títulos caros por otros más baratos, dijo un portavoz del gobierno. Dreizzen se fue por "motivos personales", dijo a periodistas un portavoz del ministerio de Economía.
Sin embargo, fuentes del sector bancario revelaron a Reuters en las últimas semanas que la Secretaría de Finanzas, capitaneada por Daniel Marx, y de la que dependía Dreizzen, no estaba de acuerdo en la forma en que el ministro de Economía, Domingo Cavallo, intentaba realizar la operación de canje de deuda con los inversores domésticos.
Una vez conocida la renuncia, el bono referencial de la deuda argentina -el Global con vencimiento en 2008- pasó de caer cerca de 10% a retroceder 15,08%, a 45,75 dólares.
